Svět investic je velmi zajímavé místo, jak zhodnocovat peníze a nebo naopak, jak o ně velmi efektivně přicházet, když tomu člověk nerozumí a myslí si, že si jen na finanční trhy po práci "odskočí" a něco nakoupí. V níže uvedeném příkladě vám chci ukázat, jak by se vyvíjela jednorázová a pravidelná investice na jednom z nejtěžších trhů, a to Japonsko na konci 80. let.

Představte si, že máme dva investory a jeden investuje jednorázově 29. prosince 1989 v době historického maxima do indexu Nikkei 225 částku 300.000 USD a druhý investuje pravidelně po celé 30ti leté období. Začne také 29. prosince 1989, jen danou investici rozdělí na 225 průběžných 10.000 USD ročných vkladů (tedy asi 833,33 USD měsíčně). To se rovná 300.000 dolarů celkem vložených příspěvků po 30 letech (všimněte si, že technicky vzato, pokud jsme vložili náš první příspěvek 833 dolarů v prosinci 1989, pak listopad 2019 ve skutečnosti představuje 30 let příspěvků. V tabulce níže jsou uvedeny hodnoty portfolia na konci roku v prosinci).

Výsledek
V tomto konkrétním scénáři investor, který přispíval průběžně, překonal investora, který přispíval jednorázově, v červenci 2003, a to při pouhých 136.667 dolarech celkových příspěvků. Do konce roku 2019 oba investoři přispěli do svých portfolií celkem 300 000 USD (opět platí, že 360. příspěvek skutečně proběhne v listopadu 2019). O 30 let později tedy hodnota portfolia jednorázového investora činí pouze 267.693 USD, zatímco hodnota portfolia průběžného investora je zdravější 606.238 USD. Je zřejmé jak pravidelné investování dokáže chránit majetek investora při velkých propadech, ale také poskytuje lepší zhodnocení.

Poznámka
Jednorázová investice do indexu Nikkei 225 v roce 1989 se tedy podle očekávání vyvíjela velmi špatně. Bylo by lepší, kdybyste se svými penězi udělali téměř cokoli jiného. Pokud jste však od roku 1989 průběžně přispívali, vedli jste si mnohem lépe, a to za předpokladu, že jste důsledně investovali a drželi alespoň do roku 2013. Měl bych také poznamenat, že ačkoli výše uvedený graf nebyl upraven o inflaci, inflace v Japonsku byla v posledních 30 letech extrémně nízká. Pokud byste byli japonským investorem a žili v Japonsku, kupní síla jenu se od roku 1989 do roku 2019 snížila pouze o přibližně 17 %. Po 30 letech se japonskému investorovi, který v roce 1989 průběžně investoval do indexu Nikkei 225, dařilo lépe než neinvestujícímu, a to i po očištění o inflaci. Jeho portfolio má totiž v roce 2019 nominální hodnotu 606.238 USD a po očištění o inflaci reálnou hodnotu 525.434 USD